Методы управления финансовыми рисками
ВВЕДЕНИЕ
Финансовая деятельность предприятия во всех ее формах сопряжена с многочисленными рисками, степень влияния которых на результаты этой деятельности существенно возрастает с переходом к рыночной экономике. Риски, сопровождающие эту деятельность, выделяются в особую группу финансовых рисков, играющих наиболее значимую роль в общем «портфеле рисков» предприятия. Возрастание степени влияния финансовых рисков на результаты финансовой деятельности предприятия связано с быстрой изменчивостью экономической ситуации в стране и конъюнктуры финансового рынка, расширением сферы финансовых отношений и ее «раскрепощением», появлением новых для нашей хозяйственной практики финансовых технологий и инструментов и рядом других факторов.
Управление финансовыми рисками предприятия представляет собой специфическую сферу финансового менеджмента, которая в последние годы выделилась в особую область знаний – «риск–менеджмент». К специалистам, работающим в этой сфере, предъявляются особые квалификационные требования, в частности, знание основ экономики и финансов предприятия, математическ
СОДЕРЖАНИЕ
Введение 6
1. Теоретические основы управления финансовыми рисками 8
1.1 Сущность, содержание и виды финансовых рисков 8
1.2 Управление финансовыми рисками и методы их нейтрализации на предприятии 15
2. Оценка рисков инвестиционных проектов 29
2.1 Оценка эффективности альтернативных инвестиционных проектов 29
2.2 Оценка рисков проектов методом имитационного моделирования 39
2.3 Анализ чувствительности проектов и выбор наиболее приемлемого проекта 40
Заключение 41
Приложение А. Алгоритм анализа финансового риска 42
Список использованных источников 44
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
Агаркова Л.В. Управление финансовыми рисками корпорация / Л.В. Агаркова // Аллея науки. 2021. Т. 4. № 1 (17). – С. 561–564.
Бланк И.А. Управление финансовыми рисками. Учеб. курс. – 6–е изд., перераб. и доп. – К.: Эльга, Ника–Центр, 2022. – 582 с.
Борисова Е.Р. Проблемы методологического обоснования управления финансовыми рисками / Е.Р. Борисова // Вестник Российского университета кооперации. 2021. № 4 (30). – С. 18–20.
Винникова М.В. Управление финансовыми рисками в условиях финансово – экономической нестабильности / М.В. Винников // Центральный научный вестник. 2021. Т. 2. № 24s (41s). – С. 9–10.
Гармаева Э. Ц. Проблемы управления финансовыми рисками / Э.Ц. Гармаева // Модернизация экономики: проблемы и перспективы: материалы Международной научно–практической конференции – Улан–Удэ. 2022. – С 30–33
Дарибекова А.С. Методы минимизации финансовых рисков / А.С. Дарибекова // Актуальные проблемы современности. 2022. № 3 (17). – С. 91–95.
Дырин С. П. Оценка инвестиционных рисков предприятия / С.П. Дырин // Интеграция образования. – 2022. – № 3. – с. 116–117
Есипова Г.А. Теоретические основы антикризисного управления финансовой устойчивостью предприятия / Г.А. Есипова // Вестник университета Туран. 2022. № 2 (24). – С. 99–101.
Жамьянова С.В. Стратегическое управление финансовыми рисками / С.В. Жамьянова // Актуальные проблемы авиации и космонавтики. 2021. Т. 3. № 13. – С. 356–358.
Игнатов А.В. Анализ финансового состояния предприятия /А.В. Игнатов // Финансовый менеджмент. – 2022. – № 4. – С. 3 –20.
Иманкулов А.А. Популярные методы оценки и управления процентными рисками / А.А. Иманкулов // Санкт–Петербургский Государственный Экономический Университет, 2022. № 65–1. – С. 24–26
Киселева И.А. Методы оценки валютного риска / И.А. Киселева // Российский экономический университет им. Г.В. Плеханова, Москва. 2021. №57–3. – С. 31–37
Криони О.В. Теоретические аспекты управления финансовыми рисками / О.В. Кри
Система внутренних механизмов нейтрализации финансовых рисков предусматривает использование следующих основных методов:
– предотвращение риска.
– пределы концентрации риска.
– хеджирование.
– диверсификация.
– передача рисков.
– самострахование.
– другие методы.
1. Самый простой способ в системе внутренних механизмов нейтрализовать финансовые риски – избежать их [3, с. 19]. Он заключается в разработке мер внутреннего характера, полностью исключающих отдельные виды финансового риска. Основными из этих мер являются:
– отказ от чрезмерно рискованных финансовых операций. Несмотря на эффективность этого инструмента, его использование ограничено, так как большинство финансовых операций связаны с ведением основной производственной и коммерческой деятельности компании. Это обеспечивает получение регулярного дохода и формирование прибыли.
–