Совершенствование регулирования деятельности банков на рынке ценных бумаг
Введение
В статье рассматривается классификация методов регулирования банковской деятельности и рынка ценных бумаг. Отмечается, что регулирование деятельности банков на рынке ценных бумаг диктовалось логикой развития экономики как отдельных стран, так и мировой экономики.Также выделяется, что существующие конечные цели в регулировании банковской сферы и рынка ценных бумаг различны, что требует пересмотра самих подходов к организации банковской системы.
Современный финансовый кризис показал, что финансовая интеграция и глобализация не только имеют положительные стороны, но и несут в себе дополнительные риски, которых до этого не учитывали при внешнем регулированиибанковской сферы.
Список литературы
1. XI Всероссийская банковская конференция «Банковская система России 2009: стратегии выхода из кризиса». Инф. -аналит. м-лы Ассоциации «Россия». М.: Консалтинговая группа «Банки. Финансы. Инвестиции», 2009.
2. Дун И. Государственное регулирование деятельности банков на рынке ценных бумаг: теоретические постулаты и реальность / Московский кредитный банк // Управление в кредитной организации. 2004. № 2.
3. Дьюфи Г. Размывание границ банковского сектора // РЖ РАН ИНИОН. Серия 2. Экономика. 2001. № 3.
4. Мальцев Д.М., Голубев А.А. Фондовые рынки и фондовые операции: учеб. пособие. СПб.: ГУИТМО, 2009. 100 с.
5. Малютина Марина, Парилова Светлана. Поведение банков в условиях переходной экономики: причины чрезмерных рисков. Финальный отчет // Консорциум экономических исследований и образования России и СНГ. 2001.
6. Роль банков в инновационном развитии экономики России // Деньги и кредит. 2009. № 10.
7. Шаблин А.О. Рынок российских ценных бумаг в современных условиях // Банковское дело. 2009. № 8.
8. Эволюция российского регулирования и европейское законодательство. URL: http://www.rcb.ru/rcb/2009-03/19776/?nohide=1.
9. Franklin Allen and Richard Herring. Banking regulation versus securities market regulation. Wharton school university of Pennsylvania. July 11, 2001.
10. Objectives and principles of securities regulation. International Organization of Securities Commissions. June 2010. URL: //http://www. iosco.org/library/pubdocs/pdf/IOSCOPD323.pdf.
11. Rasmusen E. Games and information an introduction to game theory. Basic Blackwell, Cambridge (Mass.), 1987.12. Text of Paulson’s executive summary. URL: http://www.online.wsj.com/article/SB120675834275673863.html?mod=hpp_us_whats_news.
13. The shadow banking system: implications for financial regulation Tobias Adrian and Hyun Song Shin, Federal Reserve Bank of New York Staff Reports, no. 382. July 2009.
14. URL: http://www. financialstabilityboard. org.
Институциональное регулирование, таким образом, направлено на предупреждение финансовой несостоятельности объектов регулирования и по этой причине охватывает все аспекты деятельности конкретных организаций с точки зрения их влияния на финансовое положение объектов регулирования.К числу методов институционального регулирования относятся, например, установление требований к размеру собственных средств участников, влияние на структуры активов и пассивов, ограничение или запрещение участия в рискованных операциях, которые могут привести к финансовой несостоятельности объекта регулирования.В отличие от методов институционального регулирования методы функционального регулирования связаны с установлением правил совершения определенных операций, т. е. выполнения определенных функций.Поскольку в большинстве случаев для зашиты интересов инвесторов на фондовом рынке акцент делается на то, как профессиональные участники обслуживают клиентов, а не на финансовое состояние участников, именно методы функционального регулирования составляют основу регулирования рынка ценных бумаг.Этим обусловливается необходимость принятия детальных стандартов профессиональной деятельности, которые являются одним из основных инструментов регулирования рынка ценных бумаг.